Волатильность

ВолатильностьПриветствую всех посетителей ресурса 4exlab.ru . Сегодня речь пойдет об особенности валютных пар – о волатильности валютных пар финансовых инструментов.

многие начинающие трейдеры совершенно ничего не знают про волатильность и не подозревают о существовании данного свойства валютных пар. Тем не менее, это не мешает им торговать на рынке с переменным успехом.

Что такое волатильность валютных пар

Волатильность – это способность валютной пары к резким движениям в широком ценовом диапазоне. Именно поэтому, на рынке форекс существуют популярные валютные пары на которых торгуют трейдеры (eur/usd, gbp/usd).

Всего по видам разделяют два вида волатильности:

Историческая волатильность. Стандартное отклонение доходности финансового инструмента за определенный временной интервал. Как вы уже догадались по названию, основа для расчета данного вида волатильности – исторические данные.

Ожидаемая волатильность. Вычисляется на основе текущей стоимости финансового инструмента.

По числовому значению волатильности обычно выбирают ту пару, по которой трейдер будет вести свою торговлю. Добавлю, что к выбору торговой финансового инструмента относится не только волатильность, но также место континентального расположения трейдера, торговой стратегии и других значений.

Итак, теперь вы знаете все о валютных парах, что волатильность это прежде всего – способность валюты к резким скачкам!

Волатильность валютной пары может быть постоянной, а может проявляться только в определенное время на рынке, скажем, к выходу очень важных новостей, что будет более точным в определении «волатильность». Зная волатильные особенности валютной пары, трейдер может заранее определить по времени удачные места для входа в рынок и не тратить времени на фильтрование мусорных котировок, которые по сути ничего не обозначают.

При низкой волатильности валютной пары, трейдер всегда останется вне рынка и не будет отдавать дилинговому центру свой спред. Так разумно! Не думаю.

Предлагаю вам проанализировать свою торговую валютную пару на предмет высокой волатильности. Посмотрите наиболее волатильные часы для торговли по вашему финансовому инструменту.

Волатильность валютных пар на кросс курсах

Определение кросс курсов или что такое кросс курс валютных пар было описано на многих ресурсах (поищите эту информацию в интернете). Чтобы не задаваться глубоко в этот вопрос опишу вам это образно.


Кросс курс это та валютная пара, в названии которой отсутствует американский доллар (USD).

Например, это валюта EUR/JPY – это кросс курс. У данного курса есть свои особенности:

– обратите внимание на спред, он значительно выше спреда EUR/USD или USD/JPY, почему спросите вы? Да потому что весь обмен валют на рынке осуществляется только через базовую валюту – американский доллар. Именно поэтому, для того, чтобы произвести обмен евро на Йену, необходимо сначала поменять евро на доллар, а затем доллар на Йену. Вот такая особенность.

EUR/JPY = EUR/USD * USD/JPY,

EUR/JPY = 1.35455 * 93.138,

EUR/JPY = 126.160

Более подробный расчет кросс курса вы можете узнать из видео расположенного ниже.

В общем случае, значение ежедневной ожидаемой волатильности можно определить по нескольким формулам.

Q=Dx16, где Q — годовая волатильность финансового инструмента;

D — на вашем финансовом инструменте отношение ожидаемой разницы (можете рассчитать уровни поддержки и сопротивления Элдера) между дневным максимумом и минимумом цены;

16 — это упрощенная цифра, рассчитанная как квадратный корень из среднего числа рабочих дней в году (256 рабочих дней в среднем).

Попробуйте рассчитать значение волатильности вашей валютной пары.


Как вы видите, расчет довольно сложный, если учесть тот факт, что данный вид расчета необходимо будет проводить достаточно часто, и для выбора финансового инструмента придется этот расчет выполнить на всех финансовых инструментах вашего дилингового центра. Но не отчаивайтесь, всю эту работу по вычислению волатильности можно доверить индикатору.

Индикатор волатильности

Для того, чтобы всей предоставленной информацией в посте можно было пользоваться сразу же, приведу пример индикатора волатильности «среднего истинного диапазона» (ATR). Этот индикатор отображает волатильность финансового инструмента.

Этот индикатор располагается в нижнем окне терминала и представляет собой скользящее среднее значений истинного диапазона. В свою очередь истинный диапазон представляет собой разность между текущим максимумом и минимум каждого бара вашего финансового инструмента.

Индикатор ATR

Этот технический индикатор на данный момент применяется во многих торговых стратегиях

Теперь то понимаете, откуда у этой валюты такая волатильность и почему данный тип волатильности имеет постоянный характер. Надеюсь, вы это усвоили.

Некоторые трейдеры работают сразу по кроссовой волатильной валютной паре, анализируя родственные пары (так называемый экран Элдера). В этом случае появляется интересная особенность:

для торговли необходимо проводить анализ сразу трех ценовых графиков, в нашем случае EUR/USD, USD/JPY, EUR/JPY. Это очень непростая задача — проводить технический и фундаментальный анализ обеих пар одновременно и торговать результирующим решением по третьей паре.

Кроме всего перечисленного, стоит просто забыть про волшебные уровни Фибоначчи, фигуры «голова и плечи», которые будут поглощены не только волатильностью, но и дополнительной зависимостью составляющих валютной пары кросс курса и американского доллара.

Взвесьте все «за» и «против», где необходимо сопоставить волатильность пары / правила движения валюты и огромный спред. Стоит ли работать с кросс парами. Решайте сами.

Волатильность валютных пар в терминале

Как вы уже могли догадаться, здесь речь пойдет именно про волатильность в терминале metatrader. Ведь именно терминалу metatrader посвящен этот ресурс.

При установке терминала metatrader вы автоматически настраиваете его на работу по умолчанию. Именно эти настройки выгодны большинству ДЦ (кухонь); именно ненастроенный должным образом терминал поможет упустить волатильную валюту и поможет слить депозит только лишь на одной выплате дилинговому центру одних спредов.

По умолчанию терминал metatrader выдает графики, масштабируемые только автоматически, т.е. время от времени будет наблюдаться дивергенция пипсовая – несоответствие привычных на мониторе 2-3 см равным сегодня 40 пунктам, а послезавтра только лишь 15 пунктам. Чувствуете идею? 🙂  Чувствуете разницу с увеличившимися рисками?

Графически между такими изображениями не будет никакой разницы, но если вы попробуете заработать на рынке с 15 пунктами, то в 90% вы потерпите только лишь провал, потому как ваш технический анализ графика будет лишь вашим предположением и вашим воображением. Именно необходимо учитывать волатильность валютных пар.

+++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++++

Что необходимо использовать для исключения пипсовой дивергенции я опишу в конце этой статьи.

Волатильность и торговая стратегия

Многие программисты, занимающиеся разработкой автоматических торговых систем на языке MQL используют значение волатильности в своих торговых системах, что позволяет отказаться от использования трендовых индикаторов, основанных на скользящей средней (moving average).

Подобное мнение твердо себя зарекомендовало, потому как средняя линия и все производные от нее индикаторы выражают только субъективное мнение относительно котировок предоставленных дилинговым центром, но не более того. Определение волатильности на временном интервале (имеется ввиду ожидаемая волатильность на стыке работы двух сессий: азиатской и европейской) отображает реальное положение вещей на рынке. Торговля валютными парами на форекс при высокой волатильности увеличивает шансы трейдера на прибыль и позволяет сократить время, проведенное перед терминалом при отсутствии волатильности, как основного гаранта на «неслучайную» прибыль.

Спред и волатильность, а также, почему ДЦ завышают спред

Многие из трейдеров замечали интересный факт терминала metatrader, когда при сильном тренде, выходе очень значимых новостях, на тиковом графике валютной пары происходит резкое увеличение роста спреда и постоянное изменение спреда. В этом случае закрыть сделку в терминале metatrader становится практически невозможным, а если это и происходит, то обязательно не в то время и не в том месте.

Вспомним момент:

Вы находитесь в рынке и по ходу вашей торговой стратегии вы решаете выйти из рынка. Закрываете ордер, и терминал попадает в «режим ожидания». В итоге сделка закроется с как можно меньшей прибылью для вас.

Рынок с повышенной волатильностью определяет на рынке «движение». Именно поэтому дилинговые центры «любезно» увеличивают значение спреда для клиентов. Причина проста – слишком просто заработать на данный момент!

Все это проделки дилинговых центров, задача которых «легально» переложить депозит трейдера в свой карман. К большому сожалению, повышенная волатильность открывает возможности не только для трейдера, но также и для черных дилинговых центров (читайте пользовательские соглашения при открытии счета в дилинговых центрах!).

Вспомнили такие проделки со стороны своего дилингового центра? Совет: поищите другой ДЦ, потому что этот центр заработать вам не даст. Советую вам обратиться в ДЦ с большими стартовыми депозитами (от $2000).

Из моего опыта приведу аналогичный пример во время торговли с повышенной волатильностью на EURUSD. Итогом переписок стал возврат денежных средств в размере $18 + извинения. Я счел подобные действия оскорбительными и больше дел с этим ДЦ я не имел (этот дц спонсировал ралли Париж-Дакар, поищите в интернете). Вот вам и определение с помощью волатильности настоящих кухонь среди интернет дилинговых центров.

Волатильность и тренд

Некоторые трейдеры все-таки не понимают определения волатильности и пытаются применить это определение как «тренд». Это ошибочное мнение, потому, как тренд является направленным движением цены. Таким образом, если трейдер обнаружил тренд, то сразу же будет смысл войти в рынок и снять профит. С одной стороны это правильно, но отсутствие волатильности на рынке сможет сыграть с трейдером очень злую шутку. Первоочередное определение тренда может ослепить трейдера и не дать понять стоит ли игра «свеч». Ведь каждая свеча на тайм фрейме может быть по масштабу большой, но количество пунктов в ней будет едва хватать на спред. В этом случае, большого объема лот может вполне слить весь депозит, когда волатильность даст о себе знать и рынок пойдет неожиданно в иную сторону, чем ожидания трейдера.

Таким образом, имеет смысл записать правило: волатильность + тренд = прибыль.


К тому же, если вы не способны определить самостоятельно волатильность рынка на данный момент, рекомендую воспользоваться индикаторами для определения волатильности валютной пары. Они обязательно уберегут вас от грубейших ошибок.

Волатильность и дивергенция

Где–то в начале стати я обещал Вам помочь с исключением пипсовой дивергенции. Все, что вам необходимо совершить для ликвидирования дивергенции – это проанализировать историю своей торговли, и вывести на экран монитора прибыльную сделку (установите этот промежуток времени в центр монитора! Это важно). Затем, в свойствах графика уберите галочки «автомасштабирования». После чего, график валютной пары примет масштаб удобной для вас сделки. И вы будете точно знать, что в 2-3 см монитора располагается именно 40 пунктов – ни больше не меньше.

автомасштабирование и волатильность валютных пар

Если вы убрали в терминале «автомасштабирование» вкупе с установкой линии покупки и линии предложения, то обратите внимание на котировки вашей валютной пары на сегодня. Вы видите изменения? Наверняка у вас сразу же отпало желание открывать позицию, потому, как ваши бары стали такими маленькими и незначимыми, что заработать на этом станет равноценно подбрасыванию монетки с двумя орлами.

Даже если вы раньше видели в своем графике возможность заработать, фигуры голова — плечи, то вы и без дополнительных подсказок разоблачите мусорные котировки – низкую волатильность валютной пары!

Именно без «автомасштабирования» возможна ручная торговля. Именно в этом случае, у вас не будет потребности «захламлять» свой терминал ненужными индикаторами, а это очень важно в плане успешной торговли.

Теперь у вас стало больше информации о волатильности валютных пар. Настоятельно рекомендую вам, уважаемые трейдеры, выполнить абсолютно все рекомендации, для успешной торговли на волатильном рынке форекс. Профита Вам!

08.07.2012 · Группа авторов · Комментариев нет
Метки: , , , , , , , , ,  · Рубрика: Торговля

Комментировать